It Takes Money To Make Money

要理财还得先有财可理。

这一年来自己更加主动地去分配自己闲置金钱的投资去向，就为了能够获得更高的收益。虽然到最后依然收获甚少，不过至少有些体验。

由于自己在内地和这边都有一点资金，所以会在不同两个方面说一下目前的配置；以及正如上面所说，自己收益甚少，并不是值得参考的例子。此外，这里并不是任何品牌、组织或者机构的推广，也不构成对任何投资方式的建议；只是记录下来以防以后忘记而已。

在内地的话，自己的资金绝大部分在支付宝当中。

余额宝

余额宝作为流动性强的部分，自己也是留了一点作为消费以及作为接下来其他支付宝当中投资的资金来源。单纯看收益的话， 2.5% 只是聊胜于无了。

理财

支付宝当中的“理财”特地指定期的投资，期限从一个月到一年左右不等；收益通常 3% 到 4%, 偶尔时间长点能去到 5%.

由于自己风险取向偏向保守，所以这种定期的理财占了自己在支付宝当中资金的大部分。不过买的时候也是有些技巧：比起一次一大笔买入，自己会分开在不同时间买入小额；例如第一个星期买入最低限额 1,000 的一个月定期理财，第二、第三以及第四个星期同样操作。这样在那之后每个星期就会有一笔理财到期，万一需要用到钱还能有一些灵活性，以及万一有收益比之前已经买入更加好点的产品也能购入。

基金

自己接下来持有比较多的是基金。基金有很多种，基本上风险和收益从低到高有：

• 货币基金（其实余额宝也算这个）
• 债券基金
• 股票基金

货币基金基本上不如就买余额宝算了；不过最近支付宝有推出“余额佳”，里面大概是货币基金与债券基金的混合，能得到比余额宝更高一点的收益，大概 3% 左右。

债券基金通常比较稳定，很少会亏损，不过并不会每个交易日看到有收益。

至于股票基金，风险可以很高收益也可以很夸张。基本上自己投的是指数型的被动基金，以及少部分因为促销推广优惠而买入的行业主题基金，有互联网、医药等等。

股票基金自己的购置就用了现在很多人都在说的定投，每个星期买入一点来分散风险；毕竟没办法看到实时的行情也没办法抓住最优的时机。然而虽然大家都很推崇定投，半年算下来自己并没有怎么盈利；自己总是等着“那个时候”能够赚到很多然后放出，而现在看来“那个时候”似乎已经过去了自己没有抓住。

黄金

去年自己有试验性质放了一点钱在黄金基金上面，结果盈利甚佳有超过 20%; 以至于自己有些后悔为什么没有买多一点，或者说有定投就会提前布线。

今年九月底开始自己看到说金价可能会下跌，所以就把手头上的黄金都卖掉了落袋为安。接下来就开始定投，然而果然金价每个星期都在下跌，自己一直买一直亏，还不能停下来不然之后回升就没有盈利的空间了。

支付宝偶尔会有些小优惠，例如说一定时间内增加 1%-2% 收益的券；有些时候自己就被这些小恩小惠吸引而买入。

一年下来自己的年收益还不到 3%, 然而已经超过了全国 95% 的支付宝用户。第一个反应就是，自己又分开资产买定期又定投基金等等，一顿操作猛如虎然后定睛一看原地杵，不就是把钱都放在定期里面类似的收益吗……而第二个反应就是，原来把钱都放在定期理财当中，就能够超过那么多人的投资收益率了。

微信零钱通/理财通

自己几年前机缘巧合也有些钱放在微信这边，毕竟有些时候微信也是和其他人金钱交流的主要方式。

零钱通虽然一直都在改善但是一直都落后于余额宝。以前还是“零钱理财”的时候，并不能马上拿来消费，需要先做一个动作将资金转到“零钱”才可以。直到最近，零钱通才可以直接购买理财通的产品；之前两个产品还是分开的，要转到银行卡上又有手续费，所以只能放在那里收货币基金的收益而已。

至于理财通，自己就只有少量的定期在上面，想着不缺这笔钱以及拿出来要手续费。以前在上面还买过定投结果不甚理想，回本就卖了。也买过作为定期的保险产品，收益有超过 5%, 不过时隔两年卖了之后才发现说的作为参考的收益 5% 果然只是作为参考，到手的还是会更少啊。

在这边能够用到的工具更多。或者说，这边并没有像支付宝这样，一站式可以满足各种投资需要的工具。

而且在这边做投资必须要考虑费率。和支付宝基本可以忽略的费用相比，这边无论是否盈利都要认购费管理费手续费等等，所以逼迫别人往高风险高收益那边跑；赚的收益都给了手续费那还做什么啊，所以即便银行本身有在销售风险收益较低的基金，比较之下自己还是放弃了。

港股

在这边为数不多的好处就是买港股方便，有个银行户口做个网上的风险评测就可以了。

不过真的买股票的话也有些赌博，要涨要跌对于没有时间留意新闻消息动态的自己来说感觉完全随机。这样的结果就是总是没有什么收益，例如今年一直都被汇丰套住一样。

当然经过这么久也是有些小经验，毕竟也碰过不少坑。

• 毕竟自己也是急于求成，有一点收益就放手好了。去年腾讯和小米都能赚 10% 的时候自己想着股票是长持，不急于卖出去；到现在一直亏着的自己只想回去打醒过去的自己。
• 在手持的腾讯还是获利的时候看着股价在跌，当时想着跌过了成本价就可以再买入拉低持有的成本；后来真的跌过了成本价之后想了一下不对啊，我都觉得它会下跌了那就马上卖出落袋为安，现在再来买入不就更划算了吗。

靠运气瞎买也有获利的时候。九月份有一次自己早上买入腾讯下午看到涨了马上卖出直接获利；然而第二天自己想重现的时候到现在还没回本。

所以还是像在支付宝里面的股票基金一样，自己也开始在银行月供股票；虽然都是碎股要很长时间才能凑整卖出，不过也当作是一种另外的强制存款吧。

至于买卖股票的地方，自己还是在手机银行的 app 当中，因为银行账户等级需要保留一定的资金在这家银行当中。出于对手续费的考虑，自己也开始在用腾讯旗下的富途牛牛；除了在推广期注册能享有一世免佣的股票交易之外，富途牛牛还有现金宝这样收益极其微弱的极低风险基金，以及其他一些债基。

Kristal.ai / 有鱼智投

这两个都是现在这边所谓很新的 robo-advisor 智能投顾，通过风险评测然后算法来推荐合适的投资方案。因为是对投资做出建议，所以这两家都有香港相关牌照；以及出于监管的需求，通过他们开启投资账户需要十分繁琐的步骤，包括上传身份证明甚至是录像等等。

Kristal.ai 是新加坡起家的公司，对于 5 万美金以下的资产没有任何费用；在收费横行的环境下真的很吸引。入金使用的是去年这边推出的 FPS/ 转数快也是方便不少。自己做了风险评测大概是平衡型之后，就只能买不超过风险承受能力的 all rounder 基金，半边内自己也不能更改风险评测结果。收益的话也不错，基本上一个月有 1% 的收益，这个 all rounder 基金还真的有些意料之外。

有鱼智投则是阿里旗下的投资 app. 和 Kristal.ai 的相同之处是也是评测之后买入适合风险接受能力的投资组合；不同的就是有智能调仓功能，以及购入转换什么的差不多所有操作都需要收费了。因为之前看收益也不是很亮眼，所以宁愿把在那里面的资金放在它里面无需收费的“有余额”里面。

习惯了国内支付宝这么方便的管理投资之后，看着这边的 app 都觉得诸多掣肘：先不说开户要审核，入金不会马上到，要赎回还要发邮件；虽然说是为了资金安全和监管的需求，难免还是会有些对比。

MPF 强积金

还有另外一个能看得见但是摸不着的就是强制性公积金计划，也就是这边唯一的退休计划；雇主雇员每个月各自把工资的 5% 存起来（也就是月薪的 10% 或者 3,000 块，较低者为准），放在基金投资公司里面投资滚存。

雇员可以选择里面投资的基金种类，从保守/货币基金到比较高风险的各地股票基金都有。虽然说保守基金就没什么风险，但是有管理费的存在就还是会亏，所以很多人都直接冲向股票基金。

自己不太灵光的就是过去没有足够的供款去股票基金，毕竟开始的时候比较保守也没有察觉到管理费会吃掉一部分；之后就是没有在 2017 年股市比较好的时候转为保守基金，只是察觉的时候牛市已经过去看着利润下降了。

其他一些希望去从当中 MPF 获利避险的诸如有：

• 恒生指数升穿 50 日移动平均线就买入港股基金，反之卖出
• 把每只基金每个月 1 日的价值和过去 6 个月 1 日的均值对比，高于就买入，低于就卖出

现在自己的 MPF 大概一年获利 2%, 也是相当一般了；希望这些措施试验之后能有效果吧。

所谓投资和理财需要钱和时间，现在说起来有些后悔没有早点开始；当年高中的时候 Peter 已经开始尝试股票了而自己还是这几年才敢去接触，明明有这么方便购买港股的渠道。

不过现在开始也比不开始要好，希望未来能够更加好点吧，毕竟最近又定下来去住更加贵的地方了。